Afriquia Gaz vient de lever le voile sur l’endettement financier devant permettre de financer le reliquat des différentes acquisitions stratégiques entreprises par Afriquia Gaz au titre de l’année en cours. Après l’augmentation du capital réservée aux actionnaires d’Afriquia Gaz et détenteurs de droits, la filiale d’Akwa Group va lancer du 07 au 09 septembre 2005 un emprunt obligataire portant sur l’émission 4 000 obligations d’une valeur nominale de 100 000 dirhams. D’une maturité de 5 ans, ces titres bénéficieront d’un taux facial de 4,90 %, déterminé par référence au taux souverain sur une maturité de 5 ans (3,97 % lors de l’adjudication du 30 août 2005) augmenté d’une prime de risque de 95 points de base. Les souscriptions primaires à l’émission obligataire d’Afriquia gaz sont réservées aux OPCVM et aux investisseurs institutionnels de droit marocain.
A noter que les obligations objet de la présente opération seront librement négociables à la Bourse de Casablanca.
A travers cette opération, Afriquia Gaz va récolter 400 MDH qui vont compléter les financements des opérations stratégiques réalisées. Pour rappel, Afriquia Gaz a acquis 99,9 % de Primagaz Holding, 100 % de Sodipit, 50 % de Tissir Primagaz et l’acquisition du parc de bouteilles. Le coût global de ces acquisitions s’élève à 1388 MDH dont 1035 MDH (74,5 % des besoins de financement) ont été financés par l’augmentation du capital réalisée en juillet 2005.
 Rappelons que le rapprochement entre Afriquia Gaz et Tissir Primagaz a donné naissance à un leader national du marché de la distribution avec des parts de marché de près de 42,7 % pour le GPL, 40,3 % pour le butane en vrac et 39,1 % pour le propane. Le chiffre d’affaires (hors subventions d’exploitation) de la nouvelle entité s’est établi à 2 385 MDH pour un résultat net de 144MDH.            

MD